Избранные статистические модели в анализе экономики и рынков капитала

E-Book - Produkt w wersji cyfrowej

Tytuł : Wybrane modele statystyczne w analizie rynków ekonomicznych i kapitałowych w warunkach konwergencji gospodarczej

Format pliku: pdf

Wydawnictwo: Wydawnictwo Uniwersytetu Ekonomicznego w Katowicach

Liczba stron: 158

Wyadnie: 1

Rok wydania: 2018

ISBN: 978-83-7875-511-1

język: polski

Opis:

W poszczególnych sześciu rozdziałach monografii Autorzy analizowali tematykę stricte odwołującą się do rynków kapitałowych w kontekście ich regulacyjnej roli w kształtowaniu stosunków wymiany międzynarodowej i ich stabilizującego znaczenia dla poszczególnych gospodarek świata. W rozdziale pierwszym opisano procesy społeczne i gospodarcze w postrzeganiu zachowań konsumencko-finansowych we współczesnym nurcie myśli filozoficznej. W rozdziale drugim poprzez połączenie wywodów, zanurzonych w modelowaniu ryzyka zarządzania w aspekcie teoriopoznawczych modeli z zakresu tematyki finansowych instrumentów pochodnych, starano się zwrócić uwagę na aspekt formalno-poznawczy modelowania zachowań podmiotów rynku finansowego Rozdział trzeci ma niebagatelny wpływ na podstawową tematykę i cel analiz procesów konwergencji gospodarczej. W kolejnym, czwartym rozdziale monografii przedstawiono badania wykazujące pewien związek z ogólnym ujęciem kolaboratywnej konsumpcji naszkicowanej w rozdziale pierwszym, wrażliwość postrzegana jest tu w modelach międzypokoleniowych, wpływających na zmienność ich parametrów. Rozdział piąty, analizujący problematykę ubóstwa dochodowego, będącego we współczesnym układzie gospodarczym biegunem przeciwstawnym skupionego w małym kręgu bogactwa, ma istotne znaczenie potwierdzające współcześnie sformułowaną i udokumentowaną, silnie empiryczną hipotezę o powiększaniu się rozwarstwienia między ubóstwem a bogactwem w miarę postępu zbieżności gospodarczej (konwergencji) w świecie. W rozdziale szóstym, w pewnym stopniu uzupełniającym rozważane w monografii zagadnienia, akcentuje się wypadkową złożoności obserwowanych we współczesnym świecie problemów.

Spis treści:

Wstęp 9

Rozdział 1. Procesy społeczne i gospodarcze w postrzeganiu zachowań konsumencko-finansowych we współczesnym nurcie myśli filozoficznej 13

1.1. Historyczny aspekt konsumpcji kolaboratywnej i nowy model biznesowy 14

1.2. Kolaboratywna konsumpcja – dzielenie się dobrami w sieci powiązań biznesowych 16

1.3. Formy i model kolaboratywnej konsumpcji 17

1.3.1. Zasady działania w myśl modelu biznesowego (Business Model Canvas) 17

1.4. Model współkonsumpcji 17

1.5. Czynniki rozwoju biznesów opartych na kolaboratywnej konsumpcji 20

1.5.1. Technologia 20

1.5.2. Urbanizacja 20

1.5.3. Ekologia 21

1.6. Mechanizm kolaboracji 22

1.7. Perspektywy zmian i możliwości oceny ryzyka 23

1.8. Stacjonarność danych panelowych a konwergencja cenowa na przykładzie importu do krajów UE 25

1.8.1. Konwergencja gospodarcza 25

1.8.2. Konwergencja w sensie ekonometrycznym 27

1.8.3. Stacjonarność i wyniki empiryczne 28

1.8.4. Testy pierwiastka jednostkowego dla danych panelowych 29

1.8.5. Wyniki empiryczne 31

1.8.6. Konkluzja 34

Rozdział 2. Modele czynników finansowego ryzyka menedżmentu 37

2.1. Model Blacka–Scholesa i Mertona oraz jego aplikacje w wycenie opcji dla zabezpieczenia w procesie wywiązywania się firmy ze zobowiązań 37

2.2. Proces Wienera – formalny (modelowy) opis ruchu Browna 38

2.2.1. Nieprzydatność procesu Wienera do bezpośredniego modelowania zmian cen 39

2.3. Proces Ito 40

2.3.1. Znaczenie praktyczne modelu Ito 41

2.4. Osobliwości modelu Blacka–Scholesa: modele strukturalne w wyjaśnianiu mechanizmów defaulta firmy – niewywiązywania się ze zobowiązań 44

2.5. Założenia modelu Mertona 44

2.5.1. Główne terminy i określenia instrumentów pochodnych 45

2.5.2. Strony kontraktu opcyjnego 46

2.5.3. Stylizowanie opcji call w modelu Mertona geometrycznym ruchem Browna 47

2.5.4. Przykład transakcji opcjami 54

2.5.5. Korzyści z opcyjnej kalkulacji akcji i długu 55

2.6. Ocena wartości akcji i zadłużenia na podstawie modelu Mertona 55

2.6.1. Uwagi chronologiczne i formalne 55

2.6.2. Schemat wyprowadzenia równania modelu B-S 56

2.7. Możliwe określenia cen instrumentów pochodnych 57

2.8. Ocena ryzyka długu firmy 59

2.9. Decyzja zmiany pozycji na rynku w procesie inwestowania 62

2.9.1. Model wyznaczania optymalnego momentu zatrzymania inwestycji 63

2.9.2. Wybór optymalnego momentu w transakcji zamiany akcji 64

2.9.3. Równoważność procesu stosunku cen dwóch akcji z procesem zmiany ceny jednej akcji 65

2.9.4. Optymalny moment zamiany inwestycji na rynku C-R-R 67

2.9.5. Optymalne zatrzymanie inwestycji w procesie C-R-R 68

2.9.6. Moment zatrzymania inwestycji dwuakcyjnej 69

Rozdział 3. Wybrana metoda analizy wpływu reguły zrównoważonego budżetu na gospodarkę 72

3.1. Polityka fiskalna oparta na regułach i jej wpływ na gospodarkę 73

3.2. Problem kwadratowo-liniowy i model dynamiczny 75

3.3. Optymalna reguła sprzężenia zwrotnego 77

3.4. Analiza empiryczna 79

3.5. Konkluzja 84

Rozdział 4. Analiza wrażliwości makroekonomicznych modeli międzypokoleniowych z rynkiem nieruchomości na zmiany wybranych parametrów 86

4.1. Model 87

4.1.1. Gospodarstwa domowe 87

4.1.2. Sektor przedsiębiorstw 89

4.1.3. Sektor pośredników finansowych 90

4.1.4. Rząd 91

4.1.5. Problem decyzyjny gospodarstw domowych 91

4.2. Kalibracja parametrów 93

4.2.1. Sfera międzynarodowa 93

4.2.2. Demografia i preferencje 94

4.2.3. Technologia oraz rynek nieruchomości 94

4.2.4. Dopasowanie modelu do danych 95

4.3. Wyniki 96

4.3.1. Zmiany parametru α 97

4.3.2. Zmiany parametru β 98

4.3.3. Zmiany parametru δr 99

4.3.4. Zmiany parametru hmin 100

4.3.5. Zmiany parametru γ 101

4.3.6. Zmiany parametru ϕ 102

4.3.7. Zmiany parametru θ 103

4.3.8. Zmiany parametru ξ 104

4.4. Podsumowanie 105

Rozdział 5. Modelowanie dynamiki ubóstwa dochodowego 107

5.1. Przegląd literatury 108

5.2. Modele analizy historii zdarzeń 110

5.3. Łańcuchy Markowa 113

5.4. Dane wykorzystane w badaniu 115

5.5. Analiza przeżycia w sferze ubóstwa i poza sferą ubóstwa z wykorzystaniem metody nieparametrycznej 116

5.6. Determinanty wejścia do sfery ubóstwa i wyjścia ze sfery ubóstwa 119

5.7. Zmiany stanów przynależności do sfery ubóstwa 122

5.8. Konkluzja 128

Rozdział 6. Próba periodyzacji rozwoju demograficznego w Polsce 132

6.1. Metoda badania 133

6.2. Wybór zmiennych diagnostycznych i ich charakterystyka 135

6.3. Prezentacja wyników badania 143

6.3.1. Względny wskaźnik rozwoju 143

6.3.2. Metoda wzorca rozwoju 145

6.3.3. Ocena stabilności przebiegu procesów demograficznych 147

6.4. Uwagi końcowe 149

Zakończenie 153

Informacja o Autorach 155

----

Ważne informacje o produkcie:

E-BOOK - PRODUKT W WERSJI CYFROWEJ

Plik pobierzesz na swoim koncie Allegro w zakładce ‘’Moja półka’’.

Musisz posiadać konto w Allegro, aby dokonać zakupu e-booka.

E-booka przeczytasz na: czytniku (Kindle, PocketBook, Onyx, Kobo i inne), smartfonie, tablecie lub komputerze. Informacja o formacie e-book zamieszczona jest w opisie aukcji.

E-book zostanie zabezpieczony za pomocą znaku wodnego i nie posiada DRM